Bankenrating: Einsatz empirisch-induktiver Ratingverfahren zur aufsichtlichen Erkennung bestandsgef?hrdeter Universalbanken [Paperback]

Die j?ngsten krisenhaften Entwicklungen an den Finanzm?rkten, die globale Dimensionen erlangt haben, nahmen ihren Ausgang von leichtfertigen, ?berwiegend in den USA erfolgten Hypothekenfinanzierungen, die, bedingt durch den finanztechnologischen Fortschritt, im Zuge von Sekuritisierungsaktivit?ten in handelbare Assets transformiert und unter erfolgreicher Verschleierung der immanenten Risiken ihren fragw?rdigen Siegeszug rund um den Globus angetreten haben. Die Folge der allerorten wohlwollende Akzeptanz findenden Asset Backed Securities und ?hnlicher, teilweise hiervon abgeleiteter (derivativer) Konstrukte war eine Verseuchung bis dato solide strukturierter und diversifizierter Portfolios, die in der Folge zu massiven, teilweise existenzgef?hrdenden Abschreibungsbedarfen gef?hrt hat. Betroffen hiervon waren und sind insbesondere Banken, die, getrieben von dem angeblichen Zwang zur alsbaldigen Renditesteigerung, unter weitgehender Missachtung konventioneller Gepflogenheiten professioneller Risi- ?berpr?fung in zweifelhafte Finanzprodukte investierten, und zwar h?ufig in einem derma?en ?berzogenen Umfang, dass hierdurch bislang gut diversifizierte Portfolios in einseitig strukturierte, ?u?erst risikoanf?llige Portfolios umgewandelt wurden. Die zahlreichen Schieflagen selbst gro?er renommierter Finanzinstitute haben deutlich werden lassen, dass erstens das Finanzsystem anf?llig geworden ist f?r Systemkrisen, die nur noch schwer beherrschbar sind, und dass zweitens ein in massive Turbulenzen geratener Finanzsektor unabwendbar auch den Realsektor der Weltwirtschaft in Mitleidenschaft zieht. Interessant hierbei ist, dass die finanzwirtschaftlichen St?rfaktoren im nicht-?konomischen Bereich eine massive Verst?rkung erfahren,n?mlich durch psychologisch bedingte Katalysatoreffekte, die sich unter dem Stichwort allgemeiner Vertrauensschwund zusammenfassen lassen.Bezugsrahmen der Untersuchung.- Entwicklung eines kennzahlenbasierten Bankenrating mit Hilfe empirisch-ilÃh