Risikoprferenzen fr zeitoptimale Portfolioselektion [Paperback]

Einf?hrung.- Eine Entscheidungstheorie f?r zeitoptimale Entscheidungen.- Risikoneigung ?ber Zielerreichungszeiten - Eine Analyse auf Basis der klassischen Zeitpr?ferenztheorie.- Risikoneigung ?ber Zielerreichungszeiten - Eine Analyse auf Basis eines neuen St. Petersburg-Spiels.- Risikoneigung ?ber Zielerreichungszeiten - Eine Analyse auf Basis ?konomischer Experimente.- Zusammenfassende Schlussbetrachtung.Dipl.-Volkswirt Martin Bouzaima studierte in Bonn und Helsinki. Er promovierte bei Prof. Dr. Thomas Burkhardt an der Universit?t Koblenz-Landau. Seit 2007 ist er f?r eine Bank t?tig.In den Modellen zur zeitoptimalen Portfolioselektion legt der Anleger einen angestrebten Portfoliowert fest. Dabei wird angenommen, dass sich seine Pr?ferenzen ?ber Wahrscheinlichkeitsverteilungen von Zielerreichungszeiten bis zum erstmaligen Erreichen des Zielwerts beschreiben lassen. Martin Bouzaima analysiert diese Risikopr?ferenzen und legt Grundlagen zur entscheidungstheoretischen Fundierung von Pr?ferenzfunktionen. Seine Ergebnisse deuten darauf hin, dass Risikofreude die Standardrisikoneigung ?ber Zielerreichungszeiten ist. Dies beeinflusst z.B. die Spezifikation von Regeln stochastischer Dominanz und die Charakterisierung effizienter, zeitoptimaler Portfolios.In den Modellen zur zeitoptimalen Portfolioselektion legt der Anleger einen angestrebten Portfoliowert fest. Dabei wird angenommen, dass sich seine Pr?ferenzen ?ber Wahrscheinlichkeitsverteilungen von Zielerreichungszeiten bis zum erstmaligen Erreichen des Zielwerts beschreiben lassen. Martin Bouzaima analysiert diese Risikopr?ferenzen und legt Grundlagen zur entscheidungstheoretischen Fundierung von Pr?ferenzfunktionen. Seine Ergebnisse deuten darauf hin, dass Risikofreude die Standardrisikoneigung ?ber Zielerreichungszeiten ist. Dies beeinflusst z.B. die Spezifikation von Regeln stochastischer Dominanz und die Charakterisierung effizienter, zeitoptimaler Portfolios.